2021年3月28日，中国养老金融50人论坛2021北京峰会在北京国贸大饭店顺利举行。此次峰会由中国养老金融50人论坛主办，中欧基金管理有限公司承办，新浪财经在线同步直播，主题为“立足国情，积极探索——加快推进养老金第三支柱建设”。与会嘉宾围绕制度设计、激励机制、产品准入、投资监管等方面，共同探讨第三支柱个人养老金制度高质量发展之路。
大家保险集团总经理徐敬惠以《保险在第三支柱建设中的独特功能》为题，发表了演讲。
以下为发言实录：
人口老龄化已经成为世界范围内普遍存在、难以逆转的趋势，各国纷纷采取延迟退休、完善养老保障体系等方式加以应对，我国也不例外。“实施积极应对人口老龄化国家战略”已明确写入我国“十四五”规划和二〇三五年远景目标纲要。
近日，克强总理在会见出席中国发展高层论坛2021年年会的境外代表时表示，我国的养老服务需求潜力巨大，可以说是一个巨大的朝阳产业，欢迎国外养老服务产品有序进入中国市场。
可以看到，我国养老保障体系的建设将进入发展快车道，第三支柱作为养老保障体系的重要组成，保险业无疑将在其中承担起更大的责任。从多层次养老保障体系建设来看，第三支柱需要承担三重角色：一是在产品端做好养老财富的规划和管理；二是在服务端做好康养服务资源的整合与对接；三是在投资端做好养老金投资，以及对康养领域的长期资金支持。这三重角色各有所专，又相互成就，共同串联起一个内生循环发展的养老生态圈。而产品、服务和投资之间的内在关联关系，恰恰契合保险经营的逻辑和规律。因此，要充分发挥保险在第三支柱建设中的独特价值和功能。具体来看：
一、产品端
谈到养老财富的规划和管理，主要涉及两层含义，一是养老金保值增值，二是长寿风险管理，二者不可偏废，否则将可能导致养老金储备不及预期，养老风险保障不足。
保险产品兼具风险保障和财富管理双重功能，个人通过购买商业养老保险，可以在退休后，定期领取养老金，直至身故，“活多久领多久”的责任设计，可以有效抵御长寿风险。同时，个人通过购买商业养老保险，可以锁定保底收益率，在长达几十年的保障期限内，获取持续稳定的回报。
在2020年金融街论坛年会上，郭树清主席明确提出大力发展真正具备养老功能的专业养老产品，其中包括专属商业养老保险。近期、专属商业养老保险将在北京、浙江两地试点，相较于传统保险产品，专属商业养老保险主要具备六大特点：
一是强调专属性，以养老保障为核心目的，领取年龄大约在55-60岁以后。
二是强调长期性，交费积累期需要达到一定年限（投保人年龄在60岁以上者除外），养老金领取期需要达到十年以上。
三是强调灵活性，在交费方式上支持灵活交费，在投资组合选择上支持自由选择和灵活转换，在领取方式上支持定期领取（不少于10年）和终身领取。
四是强调绝对收益，每个投资组合均设有保证利率，一经确定，不得调整。
五是强调扩展性，产品在包含身故责任和年金领取责任的基础上，支持拓展至重疾、护理、意外等多种责任，并支持养老金领取与养老、照护等服务进行衔接。
六是关注新业态，充分考虑到新产业从业人员和灵活就业人员的特殊情况，支持所在单位以适当方式进行灵活交费，并全部计入个人账户，弥补在传统养老保障模式下，该群体养老保障的不足。
总体来看，专属商业养老保险更加强调养老属性，责任设定更加清晰，提供更加灵活的养老金积累和领取服务，并且具有广阔的服务拓展的可能，将成为养老保障第三支柱建设的重要探索方向，值得期待。
二、服务端
今年政府工作报告中提出“提升保险保障和服务功能”，与往年不同的是首次强调“保险的服务功能”，这既是对保险业提出了更高的要求，也是对保险业近年来持续探索“保障+服务”模式的肯定。在服务国家养老战略方面，保险业多年来积极参与到“构建居家社区机构相协调、医养康养相结合的养老服务体系”建设中去。通过股权投资、战略合作、带量采购等方式，已逐步将产业链延伸到“医、药、健、养、护”等领域。目前已有十余家保险机构投资建设养老社区，布局康养服务资源，先后有数十个项目落成。通过开发与养老社区入住及相关康养服务挂钩的保险产品，打造“专属保险产品+高端养老社区+优质康养服务”的新型业务模式，提供养老生活综合解决方案。
大家保险作为行业新兵，坚持养老生态战略，首选城市核心区，走城心养老这一差异化发展路径。我们认为享受天伦、便捷就医、贴近原有生活圈，始终是老年人群的核心诉求。目前，我们在北京朝阳医院和友谊医院附近的两家高品质CCRC养老社区已经开业运营，同时，我们在部委机关、企事业单位社区配置的两家嵌入式护理小站也已正式开业。我们今年计划将城心模式进一步拓展至全国十个核心城市，加快形成全国性布局。我们也在北戴河、黄山、杭州等地，同步搭建旅居养老产品线，满足更加多元的养老服务需求。大家保险依托养老服务，也在持续推进保险产品创新，既有与社区入住权益相结合的保险产品，也有在开发支持即期入住的保险产品。未来，我们还将在保险责任和给付方式的设定上，进一步强化康养医养相结合、失能失智护理为特点，满足多层次、差异化的养老服务。
三、投资端
从养老金管理的角度来看，保险业长期以来基于自身的资金属性和投研布局等保险资管特色，已经在多资产管理、跨周期资产配置、绝对收益创造等方面积累了诸多优势。保险资金的运作特点可以完美契合养老资金对于安全性、盈利性和流动性的要求，为国民提供跨周期、安全、稳健、长期的投资收益，有力承接养老资金投资需求。同时，保险业可以进一步发挥自身在长期资金管理方面的专业优势，以及在市场化运作的机制，更深入地参与第一、第二支柱的养老金受托管理。
从对康养领域资金支持的角度来看，保险资金具有规模大、成本低、期限长、追求长期稳定收益等特点，这决定了保险资金与健康、医疗、养老等产业之间具有天然的契合点和良好的匹配度，可以为健康和养老事业发展提供长期稳定的资金支持，助力康养医养生态的打造。
未来，保险业将通过在产品、服务和投资端共同发力，深刻融入到我国养老保障体系第三支柱的发展之中，这既是对国家养老战略的顺应，也是保险业在新发展格局下深入推进供需两侧改革的必然要求。与此同时，我们也需要在以下四个层面持续优化，共同塑造良好的发展环境：
一是在政策层面，加强顶层设计和政策牵引，突出普适性和有效性，发挥好财税激励在第三支柱发展中的撬动作用。
二是在技术层面，做好账户建设、数据管理和科技应用，打造集中统一的个人商业养老账户，可支持个人对账户进行一站式管理，未来还可进一步探索与第一、二支柱的账户打通，实现个人养老账户的“大集中”。
三是在业务层面，持续丰富和完善多层次、多元化的养老保障产品与服务体系，打通产品与产品之间、产品与服务之间的转换衔接通道，切实从居民养老需求出发，支持对产品和服务进行灵活的选择、配置和转化。
四是在民众层面，需要持续加强全民养老理念培育，更新国民养老观念，树立个人养老责任意识，倡导个人及家庭理性消费，科学安排养老储备。
以上就是我的分享，谢谢大家。
